1. Introduzione all’economia dell’ambiente
1.1 Introduzione generale all’organizzazione del corso (programma, materiale didattico, lezioni)
1.2 Definizione di esternalità
1.3 Beni pubblici
1.4 Diritti di proprietà e Teorema di Coase
1.5 Tipologia di inquinamento (locale, nazionale, transfrontaliero, globale)
1.6 Risorse naturali (rinnovabili, esauribili)

2. Valore monetario delle esternalità negative
2.1 Metodo della valutazione contingente
2.2 Metodo del prezzo edonico e del costo di trasporto
2.3 Analisi Costi-Benefici

3. Valore monetario dello sfruttamento di risorse
3.1 La regola di Hotelling
3.2 Il metodo del Valore Attuale Netto

4. Contabilità ambientale
4.1 Approcci di tipo Input Output (NAMEA, WIOD, EXIOMOD)
4.2 Conti satellite (EPEA), misure alternative al PIL (Genuine saving, Green GNP)

5 Sviluppo sostenibile
5.1 Definizione e misurazione
5.2 Il dibattito recente: dalla Commissione Fitoussi ai Sustainable Development Goals






6 Tematiche ambientali specifiche
6.1 Payment for environmental services
6.3 Gestione dei rifiuti
6.4 Il sistema energetico
6.5 Il cambiamento climatico

7 Le politiche ambientali
7.1 La scala geografica delle politiche ambientali
7.2 Le tipologie di politica ambientale
7.3 Le politiche ambientali su scala internazionale

8 Innovazione ambientale
8.1 Eco-innovazione: complessità, dinamica, evoluzione e traiettorie tecnologiche
8.2 Eco- innovazione: politiche di promozione e interazione con altre politiche
8.3 Caso studio 1: i biocarburanti
8.4 Caso studio 2: l’efficienza energetica

9 Tematiche multi-dimensionali
9.1 Ambiente e commercio internazionale
9.2 La Curva di Kuznets Ambientale
9.3 La Resource Curse Hypothesis

Tietenberg T., Lewis L. (2012), Environmental & Natural Resource Economics, 9th Edition, US: Pearson Education. Capitoli: 1-2-3-4-5-6-7-8 (da leggere)-9-12-14-16 (da leggere) (ad esclusione delle Appendici).

Rischio e Controllo
Corporate Governance
Enterprise Risk Management (ERM) e Sistema di Controllo Interno (SCI): un'introduzione
Risk Assessment
SCI: il CoSO Report 1992-2013
L’internal auditing (IA)
IA nella Corporate Governance
Gli standard della professione IA
DLgs 231 del 2001
IA e Aggregati aziendali
ERM e Audit Plan
Processi ed esempi SCI e IA
IT Audit
Fraud Audit
Il SCI visto da un AD
SCI e IA nelle Cooperative
Testimonianze aziendali

C.A. Dittmeier, Internal Auditing. Chiave per la corporate governance, EGEA, 2011
G. Troina, Le revisioni aziendali, Franco Angeli, ult. edizione

Il Corso si propone di fornire una visione d’insieme del ruolo e delle principali attività svolte dalle banche nell’area d’affari dell’investment banking; i condizionamenti che derivano dalla regolamentazione; gli aspetti organizzativi e gestionali; le caratteristiche tecniche e i profili economici delle principali operazioni di finanza mobiliare, straordinaria e strutturata; la definizione, misurazione e gestione dei rischi tipici.

Forestieri G. (2015), Corporate and Investment Banking, terza edizione, Egea, Milano.

il corso intende fornire le basi del diritto internazionale dell’economia, integrato con nozioni di diritto della finanza, particolarmente importante oggi per comprendere i flussi economici. A una introduzione al diritto internazionale segue una seconda parte incentrata sulle istituzioni economiche (Banca Mondiale, Fondo Monetario Internazionale, Organizzazione Mondiale del Commercio ecc…) e una terza parte sulla soluzione delle controversie. Il diritto internazionale della finanza è indagato invece partendo dai fondi sovrani e gli altri fondi di investimento di lungo, medio e breve periodo. Attenzione particolare è data all’innovazione tecnologica che costituisce fondamento dell’evoluzione del diritto dei nostri tempi.

Elena Sciso, Appunti di diritto internazionale dell'economia, Giappichelli Editore

GLI ARGOMENTI DEL CORSO SONO:
1. OBIETTIVI, CONTENUTI, UTILIZZI E UTILIZZATORI DELL’ANALISI FINANZIARIA
2. PRINCIPALI BASI-DATI ECONOMICO-FINANZIARIE (NAZIONALI E INTERNAZIONALI): OBIETTIVI, STRUTTURA, MODELLI LOGICI, TECNICHE DI ELABORAZIONE.
3. PERFORMANCE E RISCHIO DELL’IMPRESA:
A) METRICHE:
 CONTABILI (INDICI DI BILANCIO)
 VALUE-BASED (EVA, CFROI, SVA, EM, CVA)
B) DELLE METRICHE SARANNO ANALIZZATI:
 CRITERI DI MISURAZIONE
 CONTENUTI INFORMATIVI E DIAGNOSTICI
 MODELLI LOGICI/ANALITICI DI COLLEGAMENTO E SCOMPOSIZIONE
 TERMINI DI CONFRONTO PER ANALISI CROSS-SECTIONAL
 COERENZA CON VALUE CREATION E CON MISURE DI MERCATO
 DISTORSIONI NEI SISTEMI PREMIANTI E DI INCENTIVO MANAGERIALI
 PROBLEMATICHE APPLICATIVE E ESEMPI DI BIAS/MORAL HAZARD (CASO PARMALAT)
C) ANALISI/COMPARAZIONE DI SETTORI/IMPRESE SU DATI REALI (DA BASI DATI DISPONIBILI)
4. FABBISOGNO FINANZIARIO E SUE DETERMINANTI. ANALISI DELLA DINAMICA FINANZIARIA E RENDICONTI FINANZIARI: FLUSSI DI CAPITALE CIRCOLANTE NETTO (VARIE CONFIGURAZIONI) E DI CASSA
5. SOLVIBILITÀ FINANZIARIA, RISCHIO DI CREDITO E MODELLI DI RATING/SCORING
6. FATTIBILITÀ FINANZIARIA DELLE STRATEGIE
7. GESTIONE DEL CAPITALE CIRCOLANTE: A) GESTIONE DEL CREDITO/DEBITO DI FORNITURA; B) MODELLI DI GESTIONE DELLE SCORTE; C) MODELLI DI GESTIONE DELLA LIQUIDITÀ.

A) LIBRI
1. BERK J. – DE MARZO P., FINANZA AZIENDALE 2, PEARSON-ADDISON WESLEY, 2008, CAPITOLO 7
2. BRUNETTI G., CODA V., FAVOTTO F., ANALISI, PREVISIONI, SIMULAZIONI ECONOMICO-FINANZIARIE D’IMPRESA, ETAS LIBRI 1990, CAPP. 4-6-7-8
3. HORNGREN C.., FOSTER G., DATAR S.M., CONTABILITÀ PER LA DIREZIONE, ISEDI 1998, CAPITOLO 21
4. PAVARANI E., L’EQUILIBRIO FINANZIARIO, MCGRAW-HILL 2006, CAPITOLI 3 E 5
5. PAVARANI E., TAGLIAVINI G., PIANIFICAZIONE FINANZIARIA, MCGRAW-HILL 2006, CAPITOLI 5 E 11
6. VENANZI D., FINANCIAL PERFORMANCE MEASURES AND VALUE CREATION: THE STATE OF THE ART, SPRINGER 2012 (HTTP://WWW.SPRINGER.COM/BUSINESS+%26+MANAGEMENT/FINANCE/BOOK/978-88-470-2450-2)

B) ARTICOLI/DISPENSE
7. CLINTON B.D., CHEN S., “DO NEW PERFORMANCE MEASURES MEASURE UP?”, MANAGEMENT ACCOUNTING, OCTOBER 1998 (COPIA CARTACEA DISPONIBILE IN BIBLIOTECA)
8. MORRESI O., I MODELLI DI GESTIONE DELLA LIQUIDITÀ AZIENDALE – DISPENSA, 2010 (DOWNLOAD DAL SITO WEB DEL CORSO)
9. SIRONI A., “I RATING INTERNI E I MODELLI PER LA GESTIONE DEL RISCHIO DI CREDITO”, IN BANCA D’ITALIA, MODELLI PER LA GESTIONE DEL RISCHIO DI CREDITO – I RATINGS INTERNI, TEMATICHE ISTITUZIONALI, BANCA D’ITALIA, 2000 (DOWNLOAD DAL SITO WEB HTTP://WWW.BANCADITALIA.IT/PUBBLICAZIONI/TEMIST/MODELLI)

C) MATERIALI APPLICATIVI E DI COMPLETAMENTO
DATI, CASI, SLIDES, MATERIALI DEI SEMINARI, ECC., RESI DISPONIBILI DAL DOCENTE SUL SITO WEB DEL CORSO (ACCESSIBILI PER GLI STUDENTI DEL CORSO – FREQUENTANTI E NO – TRAMITE PASSWORD; LE PASSWORD DI ACCESSO SARANNO COMUNICATE DURANTE LE LEZIONI. GLI STUDENTI NON FREQUENTANTI POSSONO RICHIEDERLE AL DOCENTE VIA EMAIL).

I contenuti essenziali sono i seguenti:
Il cambiamento e la relazione ambiente-strategia-struttura nel settore dei servizi finanziari;
Il contesto competitivo: la rilevanza di regolamentazione e tecnologia;
Il modello di Porter applicato al settore dei servizi finanziari;
Le strategie di business degli intermediari finanziari: contesto, finalità, strumenti;
Le strategie di diversificazione degli intermediari: profili teorici;
Le strategie di diversificazione: caratteristiche di fondo e modalità di esecuzione;
Analisi della struttura dell’offerta. Il rapporto tra concentrazione, concorrenza, redditività ed efficienza degli intermediari finanziari: dal paradigma Struttura-Condotta-Performance alla New Industrial Organization;
Analisi delle caratteristiche della domanda nel settore retail: criteri di segmentazione della clientela, evoluzione delle scelte di investimento, ruolo dell’educazione finanziaria, utilizzo dei social media
La valutazione dell’efficienza: possibili indicatori di efficienza operativa, economie di scala e scopo;
Le strategie di diversificazione del portafoglio di attività: alleanze strategiche, M&A, convergenza tra settore bancario e assicurativo (bancassurance);
Tendenze e prospettive delle strategie nel settore dei servizi finanziari: il ruolo del Fintech
I ruoli manageriali per la gestione strategica nei gruppi bancari

Per non frequentanti la valutazione prevede la preparazione di tutto il libro di riferimento (Paolo Mottura, Banche, Egea, 2011), una lettura obbligatoria (Strategia e Organizzazione, file a disposizione sulla pagina web del corso) e una lettura in inglese (Haldane, 2016, file a disposizione sulla pagina web del corso)
Per i frequentanti la valutazione prevede la preparazione di alcuni capitoli del libro di riferimento Paolo Mottura, Banche, Egea, 2011, più altri materiali collocati sulla pagina web del corso (slide, letture), collocata nel sito del Dipartimento di Economia Aziendale http://disa.uniroma3.it/

il corso intende fornire le basi del diritto internazionale dell’economia, integrato con nozioni di diritto della finanza, particolarmente importante oggi per comprendere i flussi economici. A una introduzione al diritto internazionale segue una seconda parte incentrata sulle istituzioni economiche (Banca Mondiale, Fondo Monetario Internazionale, Organizzazione Mondiale del Commercio ecc…) e una terza parte sulla soluzione delle controversie. Il diritto internazionale della finanza è indagato invece partendo dai fondi sovrani e gli altri fondi di investimento di lungo, medio e breve periodo. Attenzione particolare è data all’innovazione tecnologica che costituisce fondamento dell’evoluzione del diritto dei nostri tempi.

Elena Sciso, Appunti di diritto internazionale dell'economia, Giappichelli Editore

GLI ARGOMENTI DEL CORSO SONO:
1. OBIETTIVI, CONTENUTI, UTILIZZI E UTILIZZATORI DELL’ANALISI FINANZIARIA
2. PRINCIPALI BASI-DATI ECONOMICO-FINANZIARIE (NAZIONALI E INTERNAZIONALI): OBIETTIVI, STRUTTURA, MODELLI LOGICI, TECNICHE DI ELABORAZIONE.
3. PERFORMANCE E RISCHIO DELL’IMPRESA:
A) METRICHE:
 CONTABILI (INDICI DI BILANCIO)
 VALUE-BASED (EVA, CFROI, SVA, EM, CVA)
B) DELLE METRICHE SARANNO ANALIZZATI:
 CRITERI DI MISURAZIONE
 CONTENUTI INFORMATIVI E DIAGNOSTICI
 MODELLI LOGICI/ANALITICI DI COLLEGAMENTO E SCOMPOSIZIONE
 TERMINI DI CONFRONTO PER ANALISI CROSS-SECTIONAL
 COERENZA CON VALUE CREATION E CON MISURE DI MERCATO
 DISTORSIONI NEI SISTEMI PREMIANTI E DI INCENTIVO MANAGERIALI
 PROBLEMATICHE APPLICATIVE E ESEMPI DI BIAS/MORAL HAZARD (CASO PARMALAT)
C) ANALISI/COMPARAZIONE DI SETTORI/IMPRESE SU DATI REALI (DA BASI DATI DISPONIBILI)
4. FABBISOGNO FINANZIARIO E SUE DETERMINANTI. ANALISI DELLA DINAMICA FINANZIARIA E RENDICONTI FINANZIARI: FLUSSI DI CAPITALE CIRCOLANTE NETTO (VARIE CONFIGURAZIONI) E DI CASSA
5. SOLVIBILITÀ FINANZIARIA, RISCHIO DI CREDITO E MODELLI DI RATING/SCORING
6. FATTIBILITÀ FINANZIARIA DELLE STRATEGIE
7. GESTIONE DEL CAPITALE CIRCOLANTE: A) GESTIONE DEL CREDITO/DEBITO DI FORNITURA; B) MODELLI DI GESTIONE DELLE SCORTE; C) MODELLI DI GESTIONE DELLA LIQUIDITÀ.

A) LIBRI
1. BERK J. – DE MARZO P., FINANZA AZIENDALE 2, PEARSON-ADDISON WESLEY, 2008, CAPITOLO 7
2. BRUNETTI G., CODA V., FAVOTTO F., ANALISI, PREVISIONI, SIMULAZIONI ECONOMICO-FINANZIARIE D’IMPRESA, ETAS LIBRI 1990, CAPP. 4-6-7-8
3. HORNGREN C.., FOSTER G., DATAR S.M., CONTABILITÀ PER LA DIREZIONE, ISEDI 1998, CAPITOLO 21
4. PAVARANI E., L’EQUILIBRIO FINANZIARIO, MCGRAW-HILL 2006, CAPITOLI 3 E 5
5. PAVARANI E., TAGLIAVINI G., PIANIFICAZIONE FINANZIARIA, MCGRAW-HILL 2006, CAPITOLI 5 E 11
6. VENANZI D., FINANCIAL PERFORMANCE MEASURES AND VALUE CREATION: THE STATE OF THE ART, SPRINGER 2012 (HTTP://WWW.SPRINGER.COM/BUSINESS+%26+MANAGEMENT/FINANCE/BOOK/978-88-470-2450-2)

B) ARTICOLI/DISPENSE
7. CLINTON B.D., CHEN S., “DO NEW PERFORMANCE MEASURES MEASURE UP?”, MANAGEMENT ACCOUNTING, OCTOBER 1998 (COPIA CARTACEA DISPONIBILE IN BIBLIOTECA)
8. MORRESI O., I MODELLI DI GESTIONE DELLA LIQUIDITÀ AZIENDALE – DISPENSA, 2010 (DOWNLOAD DAL SITO WEB DEL CORSO)
9. SIRONI A., “I RATING INTERNI E I MODELLI PER LA GESTIONE DEL RISCHIO DI CREDITO”, IN BANCA D’ITALIA, MODELLI PER LA GESTIONE DEL RISCHIO DI CREDITO – I RATINGS INTERNI, TEMATICHE ISTITUZIONALI, BANCA D’ITALIA, 2000 (DOWNLOAD DAL SITO WEB HTTP://WWW.BANCADITALIA.IT/PUBBLICAZIONI/TEMIST/MODELLI)

C) MATERIALI APPLICATIVI E DI COMPLETAMENTO
DATI, CASI, SLIDES, MATERIALI DEI SEMINARI, ECC., RESI DISPONIBILI DAL DOCENTE SUL SITO WEB DEL CORSO (ACCESSIBILI PER GLI STUDENTI DEL CORSO – FREQUENTANTI E NO – TRAMITE PASSWORD; LE PASSWORD DI ACCESSO SARANNO COMUNICATE DURANTE LE LEZIONI. GLI STUDENTI NON FREQUENTANTI POSSONO RICHIEDERLE AL DOCENTE VIA EMAIL).

1. Introduzione all’economia dell’ambiente
1.1 Introduzione generale all’organizzazione del corso (programma, materiale didattico, lezioni)
1.2 Definizione di esternalità
1.3 Beni pubblici
1.4 Diritti di proprietà e Teorema di Coase
1.5 Tipologia di inquinamento (locale, nazionale, transfrontaliero, globale)
1.6 Risorse naturali (rinnovabili, esauribili)

2. Valore monetario delle esternalità negative
2.1 Metodo della valutazione contingente
2.2 Metodo del prezzo edonico e del costo di trasporto
2.3 Analisi Costi-Benefici

3. Valore monetario dello sfruttamento di risorse
3.1 La regola di Hotelling
3.2 Il metodo del Valore Attuale Netto

4. Contabilità ambientale
4.1 Approcci di tipo Input Output (NAMEA, WIOD, EXIOMOD)
4.2 Conti satellite (EPEA), misure alternative al PIL (Genuine saving, Green GNP)

5 Sviluppo sostenibile
5.1 Definizione e misurazione
5.2 Il dibattito recente: dalla Commissione Fitoussi ai Sustainable Development Goals






6 Tematiche ambientali specifiche
6.1 Payment for environmental services
6.3 Gestione dei rifiuti
6.4 Il sistema energetico
6.5 Il cambiamento climatico

7 Le politiche ambientali
7.1 La scala geografica delle politiche ambientali
7.2 Le tipologie di politica ambientale
7.3 Le politiche ambientali su scala internazionale

8 Innovazione ambientale
8.1 Eco-innovazione: complessità, dinamica, evoluzione e traiettorie tecnologiche
8.2 Eco- innovazione: politiche di promozione e interazione con altre politiche
8.3 Caso studio 1: i biocarburanti
8.4 Caso studio 2: l’efficienza energetica

9 Tematiche multi-dimensionali
9.1 Ambiente e commercio internazionale
9.2 La Curva di Kuznets Ambientale
9.3 La Resource Curse Hypothesis

Tietenberg T., Lewis L. (2012), Environmental & Natural Resource Economics, 9th Edition, US: Pearson Education. Capitoli: 1-2-3-4-5-6-7-8 (da leggere)-9-12-14-16 (da leggere) (ad esclusione delle Appendici).

I contenuti essenziali sono i seguenti:
Il cambiamento e la relazione ambiente-strategia-struttura nel settore dei servizi finanziari;
Il contesto competitivo: la rilevanza di regolamentazione e tecnologia;
Il modello di Porter applicato al settore dei servizi finanziari;
Le strategie di business degli intermediari finanziari: contesto, finalità, strumenti;
Le strategie di diversificazione degli intermediari: profili teorici;
Le strategie di diversificazione: caratteristiche di fondo e modalità di esecuzione;
Analisi della struttura dell’offerta. Il rapporto tra concentrazione, concorrenza, redditività ed efficienza degli intermediari finanziari: dal paradigma Struttura-Condotta-Performance alla New Industrial Organization;
Analisi delle caratteristiche della domanda nel settore retail: criteri di segmentazione della clientela, evoluzione delle scelte di investimento, ruolo dell’educazione finanziaria, utilizzo dei social media
La valutazione dell’efficienza: possibili indicatori di efficienza operativa, economie di scala e scopo;
Le strategie di diversificazione del portafoglio di attività: alleanze strategiche, M&A, convergenza tra settore bancario e assicurativo (bancassurance);
Tendenze e prospettive delle strategie nel settore dei servizi finanziari: il ruolo del Fintech
I ruoli manageriali per la gestione strategica nei gruppi bancari

Per non frequentanti la valutazione prevede la preparazione di tutto il libro di riferimento (Paolo Mottura, Banche, Egea, 2011), una lettura obbligatoria (Strategia e Organizzazione, file a disposizione sulla pagina web del corso) e una lettura in inglese (Haldane, 2016, file a disposizione sulla pagina web del corso)
Per i frequentanti la valutazione prevede la preparazione di alcuni capitoli del libro di riferimento Paolo Mottura, Banche, Egea, 2011, più altri materiali collocati sulla pagina web del corso (slide, letture), collocata nel sito del Dipartimento di Economia Aziendale http://disa.uniroma3.it/

il corso intende fornire le basi del diritto internazionale dell’economia, integrato con nozioni di diritto della finanza, particolarmente importante oggi per comprendere i flussi economici. A una introduzione al diritto internazionale segue una seconda parte incentrata sulle istituzioni economiche (Banca Mondiale, Fondo Monetario Internazionale, Organizzazione Mondiale del Commercio ecc…) e una terza parte sulla soluzione delle controversie. Il diritto internazionale della finanza è indagato invece partendo dai fondi sovrani e gli altri fondi di investimento di lungo, medio e breve periodo. Attenzione particolare è data all’innovazione tecnologica che costituisce fondamento dell’evoluzione del diritto dei nostri tempi.

Elena Sciso, Appunti di diritto internazionale dell'economia, Giappichelli Editore

I° MODULO
1) LE CONCENTRAZIONI AZIENDALI E I GRUPPI
A) LE CONCENTRAZIONI AZIENDALI: FORME E FINALITÀ
B) IL GRUPPO D’IMPRESE NELLA DOTTRINA AZIENDALISTICA
C) IL GRUPPO D’IMPRESE NELL’ORDINAMENTO GIURIDICO NAZIONALE:
- LA NOZIONE DI CONTROLLO EX ART. 2359 C.C.
- LA NOZIONE DI CONTROLLO AI FINI DEL D.LGS. 127/91
- L’ATTIVITÀ DI DIREZIONE E COORDINAMENTO EX ART. 2497 C.C.
D) IL GRUPPO D’IMPRESE NEI PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI
2) I PATTI PARASOCIALI E LA GOLDEN SHARE COME MODALITÀ DI DOMINIO SOCIETARIO
3) LE CONVENIENZE ECONOMICO-FINANZIARIE DEI GRUPPI D’AZIENDE
A) ECONOMIE DI DIMENSIONE
B) ECONOMIE DI SCALA
C) UTILIZZO DELLA LEVA AZIONARIA E DELLA LEVA FINANZIARIA
D) ULTERIORI VANTAGGI PECULIARI DEL GRUPPO D’IMPRESE
4) L’ECONOMICITÀ AZIENDALE E DI GRUPPO
5) STRUMENTI GIURIDICI PER LA TUTELA DELLE MINORANZE SOCIETARIE
6) MODALITÀ DI CLASSIFICAZIONE DEI GRUPPI AZIENDALI
A) IN BASE AL GRADO DI INTEGRAZIONE ECONOMICA E/O PRODUTTIVA
B) IN BASE ALLE MODALITÀ DI CONTROLLO DELLE AZIENDE COSTITUENTI IL COMPLESSO
C) IN BASE ALLA MORFOLOGIA E/O ALL’ESTENSIONE GEOGRAFICA DELL’AGGREGATO
D) IN BASE ALLA NATURA GIURIDICA DELLA CAPOGRUPPO
7) STRATEGIE DI COSTITUZIONE DEI GRUPPI AZIENDALI
A) ACQUISIZIONE DI PARTECIPAZIONI DI CONTROLLO
B) CONFERIMENTO DI PARTECIPAZIONI DI CONTROLLO
C) CONFERIMENTO DI RAMI D’AZIENDA
D) SCISSIONE AZIENDALE
8) LE OPERAZIONI DI LEVERAGED BUY-OUT E LA FINANCIAL ASSISTANCE
A) NOZIONE E FINALITÀ DELLA FINANCIAL ASSISTANCE
B) L’EMISSIONE DI PRESTITO OBBLIGAZIONARIO
C) STRUTTURAZIONE DI UN’OPERAZIONE DI LEVERAGED BUY-OUT
D) TIPOLOGIE DI OPERAZIONI DI LEVERAGED BUY-OUT
9) MORFOLOGIE DEI GRUPPI AZIENDALI
A) LA STRUTTURA PIRAMIDALE E LA LEVA AZIONARIA: APPROFONDIMENTO
B) I GRUPPI CON STRUTTURA A CATENA

II° MODULO
1) L’APPROCCIO LOGICO-SCIENTIFICO AL BILANCIO CONSOLIDATO: FINALITÀ, GENESI E STRUTTURE
2) LA DEFINIZIONE DELL’AREA DI CONSOLIDAMENTO SECONDO LA NORMATIVA NAZIONALE E INTERNAZIONALE
3) I METODI DI CONSOLIDAMENTO DELLE PARTECIPAZIONI
A) METODO INTEGRALE
B) METODO PROPORZIONALE
C) METODO DEL PATRIMONIO NETTO
4) LE TEORIE DI CONSOLIDAMENTO:
A) LA TEORIA DELL’ENTITÀ (ENTITY THEORY)
B) LA TEORIA DELLA PROPRIETÀ (PROPERTY THEORY)
C) LA TEORIA DELLA CAPOGRUPPO (PARENT COMPANY THEORY)
D) LA TEORIA MODIFICATA DELLA CAPOGRUPPO (MODIFIED PARENT COMPANY THEORY)
5) LA LOGICA DELLE ELABORAZIONI DI PRE-CONSOLIDAMENTO E DI CONSOLIDAMENTO SECONDO LA NORMATIVA NAZIONALE E I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI
A) L’ELIMINAZIONE DELLE OPERAZIONI INFRAGRUPPO
B) LA VALUTAZIONE DELLE PARTECIPAZIONI ESCLUSE DALL’AREA DI CONSOLIDAMENTO
C) LA NATURA E IL TRATTAMENTO CONTABILE DELLE DIFFERENZE DI CONSOLIDAMENTO
D) LA TRADUZIONE DEI BILANCI ESPRESSI IN VALUTA NON DI CONTO
6) L’ACQUISITION METHOD E IL FULL GOODWILL METHOD
7) PREPARAZIONE ED ANALISI DI PROSPETTI DI CONSOLIDAMENTO SECONDO LA NORMATIVA NAZIONALE E I PRINCIPI CONTABILI INTERNAZIONALI
8) L’EQUITY METHOD PER LA VALUTAZIONE DELLE PARTECIPAZIONI
9) ESERCITAZIONI E CASI PRATICI

I° MODULO
- PAOLONI M., CELLI M., DALL’ECONOMIA D’AZIENDA ALL’ECONOMIA DEI GRUPPI AZIENDALI, GIAPPICHELLI, 2011

II° MODULO
- RINALDI L. (A CURA DI), BILANCIO CONSOLIDATO, IL SOLE 24 ORE, MILANO, 2008.
- AZZALI S., FORNACIARI L., PESCI C., BILANCIO CONSOLIDATO. ESERCIZI. GIAPPICHELLI, TORINO, 2007.